Perbedaan Spekulasi dan Investasi
Apa itu spekulasi? Apa itu investasi? Dan apa perbedaan antara spekulasi dan investasi? Jika kita perhatikan, cukup banyak trader di pasar keuangan yang tidak mengetahui jelas tentang perbedaan keduanya. Tidak sedikit dari mereka yang memulai sebagai investor, namun berakhir sebagai spekulan tanpa menyadarinya.
Ketika kita memutuskan untuk menginvestasikan modal di pasar untuk mencoba mendapatkan keuntungan, kita harus memiliki tujuan yang jelas. Hal ini dikarenakan jalannya akan berbeda untuk investor dan trader.
Daftar Isi
Apa itu Investasi?
Jika kita mencari kata 'investasi' dalam kamus, kita akan menemukan bahwa investasi adalah menggunakan sejumlah uang dalam proyek tertentu, bisnis atau instrumen keuangan, untuk mencoba mendapatkan keuntungan. Tujuan akhirnya mungkin untuk mencapai pendapatan berulang ataupun keuntungan satu kali.
Meskipun, seringkali, garis antara investasi vs spekulasi sangat tipis, kenyataannya adalah bahwa ketika kita berbicara tentang investasi, kita mengacu pada pengertian yang paling tradisional: investasi dalam saham atau dana. Prinsipnya, kita investasi pada sesuatu yang kita anggap bernilai.
Dalam pengertian ini, ketika kita berbicara tentang investasi di pasar keuangan, ada dua keputusan kunci dalam prosesnya:
✅Berapa modal yang akan saya gunakan?
✅Apa tujuan dari modal yang saya gunakan tersebut?
Untuk membuat dua keputusan ini, kita harus membuat analisis yang sangat lengkap, pertama tentang keuangan kita, kedua, kemungkinan tujuan investasi kita. Dalam pengertian ini, kita dapat mengikuti beberapa kunci yang dibicarakan oleh Benjamin Graham yang terkenal dalam bukunya "The Intelligent Investor". Berikut beberapa di antaranya:
1️⃣ Ketahui dengan baik apa yang kita investasikan. Lakukan analisis menyeluruh: sektor, persaingan, solvabilitas perusahaan yang kita analisis, margin keuntungan dan ekspektasinya.
2️⃣ Margin keamanan. Istilah ini mengacu pada hubungan antara harga saham dan nilai intrinsiknya, berdasarkan faktor fundamental. Semakin rendah harga suatu aset, semakin tinggi margin keamanannya, kata Graham.
3️⃣ Kinerja. Keuntungan akan datang ketika pasar menyadari nilai sebenarnya dari aset tersebut, sehingga investasi selalu dikaitkan dengan jangka panjang. Kita akan melihat hasilnya nanti.
Tesis Graham, lebih panjang dari apa yang kami sajikan di artikel ini, telah menjadi inspirasi banyak investor hebat, termasuk yang paling terkenal dari semuanya, Warren Buffett, 'Oracle of Omaha', yang merupakan salah satu muridnya.
Akun Invest.MT5 dari Admirals memungkinkan Anda untuk investasi di saham dan Exchange-Traded Funds (ETF) dari bursa saham terbesar AS! Manfaat lain dari akun Invest.MT5 termasuk: Akses gratis ke platform trading multi-aset nomor satu di dunia, MetaTrader 5 dan kemampuan untuk membuka akun dengan setoran minimum hanya €1.
Klik banner di bawah untuk daftar akun hari ini:
Apa itu Spekulasi?
Apa arti spekulasi? Ketika kita berbicara tentang spekulasi, yang kita maksud adalah pembelian atau penjualan aset keuangan yang harganya kita antisipasi akan naik atau turun dalam waktu yang tidak terlalu lama.
Spekulasi adalah praktik yang lebih berisiko karena Anda mencoba memanfaatkan fluktuasi harga jangka pendek. Trading spekulatif menggunakan analisis teknis dan fundamental, tetapi dalam trading jangka pendek, indikator teknis lebih banyak digunakan.
Ketika menjawab pertanyaan, “apa itu spekulasi?”, Dalam praktiknya, kita dapat spekulasi tentang harga hampir semua instrumen keuangan, bukan hanya yang tradisional, seperti dalam kasus investasi. Bertentangan dengan apa yang mungkin diyakini, keputusan spekulan bukanlah hasil kebetulan, tetapi analisis teknis yang menyeluruh dan, yang terpenting, pelatihan mendalam.
Jika Anda tertarik untuk mempelajari lebih lanjut tentang trading, mengapa tidak mendaftar salah satu kursus Forex kami? Kursus Forex Zero to Hero mencakup berbagai topik trading dari dasar!
Klik banner di bawah untuk mendaftar hari ini:
Untuk membantu kami memahami sepenuhnya arti spekulasi, mari kita lihat beberapa contoh trading spekulatif:
Day trading atau Trading Harian
Day trading atau trading harian adalah contoh umum dari trading spekulatif. Trader harian tidak selalu memiliki serangkaian kualifikasi tertentu. Seringkali, trader harian diberi label ini hanya karena mereka sering melakukan trading. Sebagian besar, mereka menyimpan trading mereka selama sehari dan menutupnya ketika mereka selesai dengan sesi trading mereka.
Swing trading
Swing trading mengambil tempo yang lebih panjang dari day trading. Swing trader tetap dalam trading mereka selama beberapa minggu, dengan tujuan untuk mendapatkan keuntungan selama waktu itu. Untuk melakukan ini, analisisnya cukup umum: swing trader mencoba menentukan arah harga saham, masuk ke posisi, dan mendapat untung saat mereka keluar.
Sekarang saatnya untuk melihat beberapa instrumen dan strategi spesifik yang melibatkan trading spekulatif:
Trading spekulatif:
Trader spekulatif sering memanfaatkan banyak jenis dan strategi trading, termasuk:
- Opsi Put dan Call: Dengan opsi put, trader dapat menjual sebagian dari surat berharga pada waktu yang ditentukan dan harga yang disepakati, tetapi ini bukan kewajiban. Namun, dalam opsi call, trader dapat membeli aset dasar dengan harga tertentu sebelum kontrak berakhir.
- Kontrak Berjangka: Dua pihak menyetujui pertukaran aset pada waktu tertentu di masa depan dengan harga yang disepakati. Orang yang membeli menyelesaikan pembelian aset yang mendasarinya saat kontrak berakhir. Kontrak berjangka biasanya diperdagangkan di banyak bursa dan sering digunakan dalam perdagangan komoditas.
- Short Selling: Dalam short selling, trader telah menentukan bahwa harga saham akan turun dan mengambil posisi dan mendapat untung dari jatuhnya harga saham.
Beberapa jenis strategi Spekulasi
Strategi yang populer di kalangan spekulan meliputi:
Stop-loss
Dengan stop loss, trader menetapkan batas harga tertentu di mana broker harus membeli atau menjual saham. Jika harga saham turun, trader secara otomatis akan keluar dari posisinya setelah harga mencapai level stop loss. Hal ini berguna untuk mencegah mereka kehilangan lebih banyak karena harga saham terus turun. Dengan ini, trader meminimalkan kerugian.
Pattern trading
Pattern trading melibatkan identifikasi tren untuk menemukan peluang. Mendeteksi tren adalah bagian dari analisis teknis. Trader melihat kinerja masa lalu dari harga saham untuk memprediksi arah masa depannya. Prestasi ini sangat menantang.
Dengan akun Trade.MT5 dari Admirals, Anda dapat melakukan trading Contracts For Difference (CFD) di lebih dari 2.500 saham lainnya! CFD memungkinkan trader untuk meraih keuntungan dari naik dan turunnya harga dengan membuka posisi long dan short. Lebih dari itu, CFD juga mendapat manfaat dari penggunaan leverege!
Perbedaan Investasi dan Spekulasi
Kita dapat membagi perbedaan antara investasi dan spekulasi menjadi empat blok:
Waktu
| Investasi | Umumnya, investor menyimpan aset dalam portofolionya untuk waktu yang lama - bertahun-tahun atau bahkan seumur hidup |
| Spekulasi | Spekulan sering mengubah aset dalam jangka pendek, dalam hitungan menit, jam, atau beberapa hari |
Analisis
| Investasi | Analisis cermat terhadap faktor fundamental, termasuk rasio perusahaan, kondisi persaingan dan industri, dan faktor teknis sepanjang sejarah aset |
| Spekulasi | Terutama analisis teknis, dikombinasikan dengan fundamental dan sentimen pasar |
Tujuan
| Investasi | Tujuan utama investor adalah untuk mencapai tingkat pengembalian berulang yang kecil dalam jangka panjang, seperti pembayaran dividen |
| Spekulasi | Spekulan berusaha meraih keuntungan kecil dalam jangka pendek |
Risiko
| Investasi | Risiko sedang. Semakin rendah risikonya, semakin rendah profitabilitasnya |
| Spekulasi | Berisiko tinggi. Semakin tinggi risikonya, semakin tinggi potensi keuntungannya |
Terlepas dari perbedaan penting ini, kedua praktik memiliki kesalahan yang sangat umum.
Sebagai contoh:
- Beralih dari investasi ke spekulasi tanpa menyadarinya. Misalnya, kita membeli saham suatu perusahaan setelah melakukan analisis yang cermat tetapi segera harganya jatuh dan kita menjual dengan harga yang lebih murah daripada yang kita bayarkan pada awalnya. Kita kemudian membeli saham tren naik lain pada saat itu. Kita telah beralih dari investasi menjadi spekulasi. Ini banyak berkaitan dengan faktor psikologis, seperti ketidaksabaran.
- Kurang pengetahuan. Ada orang yang memulai investasi atau investasi spekulatif dengan gagasan bahwa pergerakan pasar adalah hasil dari kebetulan. Ini menyebabkan banyak kerugian dan frustrasi.
Dengan Admirals, Anda dapat mengakses GRATIS serangkaian artikel edukasi yang siap membantu perjalanan trading dan investasi Anda.
Kelebihan dan Kekurangan Investasi dan Spekulasi
Kelebihan dan kekurangan investasi vs spekulasi bersifat spesifik. poin-poin ini juga akan membantu Anda memutuskan rute mana yang terbaik untuk Anda. Kita akan membahas hal ini lebih detail, nanti.
Kelebihan
| Investasi |
|
| Spekulasi |
|
Kekurangan
| Investasi |
|
| Spekulasi |
|
Investasi atau Spekulasi: Mana yang Cocok untuk Anda?
Spekulasi dan investasi, keduanya mengandung risiko. Dalam kedua praktik tersebut, trader dan investor bertujuan untuk mendapatkan keuntungan dari posisi mereka. Tingkat risiko yang ditimbulkan oleh setiap praktik adalah perbedaan utama antara investasi vs spekulasi.
Ketika seseorang membelanjakan dana untuk sesuatu dengan tujuan mengembalikan keuntungan dari usaha itu, ini adalah investasi. Dalam melakukan ini, proses pengambilan keputusan didasarkan pada penilaian wajar yang dibentuk oleh analisis saham secara menyeluruh untuk menentukan apakah usaha tersebut akan memiliki kemungkinan sukses yang tinggi.
Namun, bagaimana jika usaha ini memerlukan potensi keuntungan, tetapi sejumlah besar risiko serta kemungkinan besar gagal? Ini spekulasi. Dalam hal ini, keberhasilan dan kegagalan biasanya bergantung pada kebetulan, atau peristiwa dan kekuatan eksternal yang tidak terkendali.
Perbedaan utama antara investasi vs spekulasi adalah tingkat risikonya, serta periode waktu dari posisinya. Berdasarkan tingkat keahlian Anda dalam menganalisis pasar dan menggunakan strategi trading, serta tujuan Anda, baru kemudian Anda dapat memutuskan rute mana yang paling cocok untuk Anda.
Trading berisiko tinggi (spekulasi) seringkali serupa dengan perjudian. Untuk meminimalkan risiko, seorang trader perlu mengembangkan strategi yang andal berdasarkan teori dan, begitu mereka memulai, pengalaman dan analisis trading mereka.
Apakah saya harus memilih di antara keduanya?
Namun, investasi dan spekulasi tidaklah eksklusif. Mereka bisa saling melengkapi. Misalnya, jika saya memiliki saham di sebuah perusahaan yang sudah lama diperdagangkan secara publik tetapi dalam tren turun, saya memiliki opsi untuk menggunakan spekulasi untuk menutupi posisi itu. Untuk melakukan ini, kita dapat menggunakan CFD, produk derivatif yang harganya didasarkan pada aset dasar dan yang memungkinkan trading di pasar bearish.
Dalam kasus ini, kita dapat menjual CFD atas saham yang kita miliki dan dengan demikian mengimbangi kerugian nilai investasi kita tanpa harus menjual saham yang kita miliki.
Jika Anda ingin memulai trading CFD saham dengan uang virtual, Admirals menawarkan akun demo GRATIS. Cukup klik banner di bawah untuk membuka akun demo Anda:
Tanya Jawab Seputar Perbedaan Investasi dan Spekulasi
Apa perbedaan antara investasi dan spekulasi?
Perbedaan utama antara investasi vs spekulasi adalah tingkat risikonya, serta periode waktu dari tujuannya. Investasi memiliki risiko yang lebih kecil dibandingkan dengan spekulasi. Dalam hal periode waktu dan tujuan, spekulasi lebih bersifat jangka pendek.
Apa kekurangan dan kelebihan investasi dan spekulasi?
Kelebihan investasi adalah risiko lebih kecil dan lebih ramah bagi pemula. Sementara kekurangannya adalah instrumen yang lebih sedikit dan komisi yang lebih tinggi.
Kelebihan spekulasi adalah lebih banyak aset yang tersedia, lebih sedikit modal yang diperlukan karena penggunaan leverage, akses ke pasar lebih mudah dan komisi lebih rendah. Sementara kekurangannya adalah risiko kerugian lebih tinggi, membutuhkan banyak latihan dan dedikasi, serta meningkatnya stress.
Artikel menarik lainnya untuk Anda:
Tentang Admirals
Admirals adalah broker Forex dan CFD yang telah memenangkan banyak penghargaan dan diatur secara global, menawarkan trading dengan lebih dari 6000 instrumen keuangan melalui platform trading paling populer di dunia: MetaTrader 4 dan MetaTrader 5. Mulai trading hari ini!
***
Materi ini tidak mengandung dan tidak boleh diartikan sebagai saran investasi, rekomendasi investasi, tawaran atau rekomendasi untuk setiap transaksi dalam instrumen keuangan. Harap dicatat bahwa analisis trading bukanlah indikator yang pasti untuk kinerja saat ini atau di masa mendatang, karena keadaan dapat berubah seiring berjalannya waktu. Sebelum membuat keputusan investasi, Anda harus mencari nasihat dari penasihat keuangan independen untuk memastikan Anda memahami risikonya.
