Что такое ралли Санта Клауса? | Новогоднее ралли 2022-2023 гг.

Jitanchandra Solanki
9 мин. чтения
В конце каждого года и трейдеры, и инвесторы готовятся к уникальному явлению на рынках, которое называется «ралли Санта Клауса» или «рождественское ралли» – это восходящий тренд, который обычно наблюдается на фондовом рынке в период Рождества.

Что такое ралли Санта Клауса? 

Рождественское ралли, также известное как новогоднее ралли или ралли Санта-Клауса, – это термин, используемый для описания роста цен на фондовых рынках в период рождественских праздников.

Оживление фондового рынка на Рождество является частью более крупной картины: все основные праздники сопровождаются сильными сезонными трендами по причинам, которые станут очевидными после рассмотрения причин ралли Санта-Клауса.

Так когда именно происходит новогоднее ралли на бирже? Оно длится весь месяц или всего несколько дней? Чтобы лучше разобраться в этом явлении, важно сначала узнать историю ралли Санта Клауса, а затем проанализировать ценовой график фондового рынка во время этого явления!

К слову, если вы хотите следить за графиками цен, вы можете бесплатно скачать платформу MetaTrader 5. Вы сможете отслеживать цены тысяч акций и других классов активов в режиме реального времени, а также пользоваться передовым торговым инструментам. Нажмите на баннер ниже, чтобы начать бесплатную загрузку:

Лучшая платформа

для работы с несколькими активами в мире

История новогоднего ралли на бирже 

Первое свидетельство ралли Санта Клауса на фондовом рынке было датируется 1942 годом, когда С.Б. Вахтель упомянул его в Деловом журнале Чикагского университета. Анализ с использованием промышленного индекса Доу-Джонса показал, что с декабря по январь с 1927 по 1942 год на фондовом рынке наблюдался рост.

С тех пор было много вариаций ралли Санта-Клауса, но самой популярной из них остается исследование Йеля Хирша в 1972 году, которое было представлено в Альманахе биржевого трейдера 1973 года. Хирш обнаружил, что в последние пять дней года и первые два дня января фондовый рынок непрерывно рос. 

На графике ниже представлено изменение индекса фондового рынка S&P 500 в последние пять дней года и первые два дня января на протяжении последних 11 лет: 

Источник: график создан автором на основе данных Investing. Подготовлено 18 ноября 2022 г.

При анализе статистики по ралли Санта Клауса, становится ясно, что общий тренд в этот период – восходящий. Хотя 2014 и 2015 выбиваются из общей тенденции, среднее значение за период с 2010 по 2020 год по-прежнему остается положительным.

В следующем разделе мы рассмотрим различные торговые стратегии, с помощью которых вы сможете извлечь выгоду из этого события. Однако важно отметить, что Йель Хирш использовал это ралли для прогнозирования того, что может произойти в следующем году. 

Хирш утверждает, что каждый раз, когда на рынке не происходит ралли Санта-Клауса, в следующем году на рынке обычно наблюдается медвежий тренд или бездействие.

На графике ниже видно, что последние пять торговых сессий 2021 года и первые две сессии 2022 года отмечены двумя черными вертикальными линиями. Мы можем видеть, как сначала рынок двигался вверх, а затем в середине ралли сбавил обороты.

Источник: Admirals MetaTrader 5, SP500, H4. Диапазон данных: с 21 декабря 2021 г. по 7 января 2022 г., по состоянию на 18 ноября 2022 г. Обратите внимание: прошлые результаты не являются надежным индикатором будущих результатов.

27-28 декабря рождественское ралли можно назвать сильным с точки зрения цен открытия рынка. Согласно теории Хирша, 2022 год должен был быть бычьим годом, однако в данном случае, в отличие от предыдущего года, он ошибся, поскольку за 2022 год S&P500 снизился почти на 16,7% (по состоянию на 18 ноября).

Если вы хотите более подробно изучить термины, связанные с торговлей и инвестициями, а также обучиться трейдингу в целом, вы можете приходить на наши обучающие вебинары. Нажмите на баннер ниже, чтобы ознакомиться с предстоящими вебинарами и принять участие:

Бесплатные вебинары по трейдингу

Присоединяйтесь к онлайн-вебинарам под руководством наших экспертов по трейдингу

Причины рождественского ралли

Существует множество различных причин, по которым на фондовом рынке в течение семи дней в конце года обычно наблюдается ралли Санта Клауса. К ним относятся

➨ ️ Сбор налоговых убытков – это продажа инвесторами в конце года акций с убытком для возмещения суммы налога на прирост капитала. Другими словами, они выкупают свои позиции на рынке, вызывая рост стоимости слабых акций, что естественным образом подталкивает вверх сильные акции на фоне общего импульса. 
➨️ В этот период большое число людей находится в отпуске, соответственно, многие крупные институциональные инвесторы не сидят за своими рабочими местами. В результате на рынке будут присутствовать менее активные трейдеры, работающие с короткими позициями, соответственно, для паевых фондов останутся работать алгоритмы, торгующие только длинными позициями, которые продолжат покупать обвалившиеся акции для портфелей инвесторов.
➨️ В конце года также происходит охота за выгодными сделками (недооцененными акциями), поскольку инвесторы стараются найти акции, чтобы сформировать свои портфели на предстоящий год. Вот почему акции стоимости зачастую вырастают в стоимости к концу года: инвесторы получают прибыль от акций роста и вкладывают часть обратно в стоимостные акции, которые имеют более высокий коэффициент доходности к долгосрочному риску. 
➨️ Это может быть просто так называемое самоисполняющееся пророчество! Трейдеры и инвесторы всегда ищут преимущества на рынке. Хотя это явление может объясняться любыми причинами, перечисленными выше, еще оной причиной может быть тот факт, что эта закономерность восходит к 1942 г. Поскольку она существует уже такое длительное время, инвесторы ждут его наступления и реагируют соответствующим образом, поддерживая тем самым эффект рождественского ралли!

Какой бы ни была причина, она есть, и о ней важно знать. Итак, какие торговые возможности новогоднее ралли может представить вам? Давайте разбираться!

Как заработать перед новым годом: Торговая стратегия для новогоднего ралли 2022-2023 гг. 

Есть множество способов заработать во время ралли Санта-Клауса. Однако, учитывая, что оно длится более семи дней, ралли гораздо лучше подойдет для краткосрочных стратегий.

Самым простым способом будет открытие позиций на покупку в первый из последних пяти дней года, а затем их закрытие в конце второго дня Нового года. Но где разместить стоп-лосс и как управлять риском по позиции? Хотя история показывает, что в среднем за этот период прирост составляет 1,5%, иногда происходят резкие колебания в сторону снижения.

Многие трейдеры могут рассмотреть возможность торговли на более коротком таймфрейме во время рождественского ралли и использовать стратегии типа внутридневной торговли, используя бычьи паттерны прайс экшен или технические торговые индикаторы для определения выгодных сделок на покупку. 

Ниже представлен четырехчасовой график фондового индекса S&P 500 в период восстановления после ралли Санта-Клауса в 2019 году. Мы используем этот график в качестве примера возможной стратегии, но имейте в виду, что прошлые результаты не являются надежной гарантией будущих результатов.

Источник: Admirals MetaTrader 5, SP500, H4. Диапазон данных: с 24 декабря 2019 г. по 13 января 2020 г., по состоянию на 21 ноября 2022 г. Обратите внимание: прошлые результаты не являются надежным индикатором будущих результатов.

Желтым прямоугольником на приведенном выше графике выделен очень популярный свечной паттерн под названием «Перевернутый молот». Эта модель обычно образуется после нисходящего тренда и воспринимается трейдерами как сигнал к развороту тренда.

Трейдеры также могут добавлять технические индикаторы, чтобы искать дополнительные подсказки. В приведенном выше примере во время формирования перевернутого молота значение стохастического осциллятора опустилось ниже 20, что говорит о перепроданности рынка и о возможности его дальнейшего восстановления.

В этом случае трейдеры могут просто войти на один пункт выше максимума перевернутого молота со стоп-лоссом на один пункт ниже его минимума. Таким образом цена открытия составила 3226,50, а стоп-лосса – 3211,15. Если торговать 10 лотами, то при достижении стоп-слосса трейдер мог потенциально понести убытки в размере 153,50 долларов США. Если трейдер установил целевую цену наследующий свинг-хай на уровне 3251,54, он получил бы прибыль в размере 250,40 долларов США.

Вы можете протестировать данную или любую другую стратегию торговли на рынках, а также отточить свои навыки на демо-счете совершенно бесплатно и без рика для собственных средств. Нажмите на баннер ниже, чтобы начать:

Торгуйте без риска на демо-счете

Оттачивайте навыки торговли, используя виртуальные средства

Что происходит до и после новогоднего ралли акций? 

Долгосрочным трейдерам и инвесторам стоит обратить внимание на период, предшествующий ралли Санта-Клауса, поскольку с октября на фондовых рынках наблюдается сезонная тенденция к росту. Ниже приведен график, отражающий усредненное движение индекса фондового рынка S&P 500 за последние 20 лет, закончившиеся в 2021 году.

Источник: EquityClock, 30 ноября 2022 г. 

Он показывает, что на фондовом рынке наблюдается сильная тенденция к ралли с октября до конца года. Это может быть вызвано рядом причин: более высокая активность трейдеров на рынке, которые хотят хорошо завершить последний квартал года, больший оптимизм в отношении праздничного сезона, приносящего больший доход различным компаниям и т. д. Какими бы ни были причины, закономерность очевидна. 

В этом случае трейдеры могут использовать более долгосрочный подход и начать открывать больше позиций на фондовых рынках с октября до конца года. Трейдеры могут использовать дневные графики и, например, стиль свинг трейдинг. 

Как торговать во время рождественского ралли 2022? 

Если у вас есть торговая стратегия и идеи, как вы хотите торговать во время ралли Санта Клауса, вы можете разместить сделку всего за пять шагов, как показано ниже: 

  1. Откройте или скачайте платформу MetaTrader 5 от Admirals.
  2. Войдите в свой счет и ведите название инструмента в нижней части окна «Обзор рынка» и перетащите символ на поле графика.
  3. Воспользуйтесь функцией торговли в один клик или щелкните правой кнопкой мыши и откройте окно «Новый ордер», где вы сможете ввести объем сделки, выставить уровни стоп-лосс и тейк-профит.
  4. Нажмите «Buy», если вы думаете, что цена пойдет вверх, или «Sell», если думаете, что цена упадет. 

Со счетом Invest.MT5 вы можете инвестировать в акции и биржевые фонды (ETF), котирующееся на 15 крупнейших фондовых биржах мира. Чтобы начать, нажмите на баннер ниже:

Инвестируйте в самые популярные инструменты в мире

Доступ к тысячам акций и ETF

Популярные вопросы о ралли Санта-Клауса

Что такое новогоднее ралли в инвестициях?

Новогодним ралли называют назвают явление, которое происходится на конец и начало года, во время которого на фондовых рынках наблюдается непрерывный рост цен.

Сколько длится рождественское ралли?

Рождественское ралли длится около полутора недель, во время последних пяти торговых сессий уходящего и первых двух сессий нового года.

Продолжайте свое обучение

Ссылки

О нас: Admirals

Admirals – глобальный, удостоенный множества наград, регулируемый брокер Forex и CFD, предлагающий торговлю более чем 8000 финансовыми инструментами на самых популярных торговых платформах в мире: MetaTrader 4 и MetaTrader 5. Начните торговать сегодня! 

ИНФОРМАЦИЯ ОБ АНАЛИТИЧЕСКИХ МАТЕРИАЛАХ: 

Указанные данные предоставляют дополнительную информацию относительно всего анализа, оценок, прогнозов, обзоров рынка, еженедельных прогнозов или других аналогичных оценок или информации (далее «Анализ»), опубликованной на веб-сайте Admirals SC Ltd. Прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения, обратите особое внимание на следующее: 

  1. Это маркетинговое сообщение. Содержание данного сообщения публикуется только в информационных целях и никоим образом не может толковаться как инвестиционный совет или рекомендация. Текст данного сообщения не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, направленными на содействие независимости инвестиционных исследований, и он не подпадает под действие каких-либо запретов на распространение инвестиционных исследований. 
  2. Любое инвестиционное решение принимается каждым клиентом самостоятельно, в то время как Admirals SC Ltd не несет ответственности за любые убытки или ущерб, возникшие в результате любого такого решения, независимо от того, основано ли оно на содержании статьи или нет. 
  3. С целью защиты интересов наших клиентов и объективности анализа, компания Admirals SC Ltd установила соответствующие внутренние процедуры для предотвращения возникновения и управления конфликтами интересов. 
  4. Анализ подготовлен независимым аналитиком на основе его личных оценок. 
  5. Несмотря на то, что предпринимаются все разумные усилия для обеспечения надежности всех источников контента и того, чтобы вся информация была представлена, насколько это возможно, понятным, своевременным, точным и полным образом, Admirals SC Ltd не гарантирует точность или полноту любой информации, содержащейся в Анализе. 
  6. Любой вид прошлых или моделированных финансовых инструментов, указанных в содержании, не должен рассматриваться как явное или подразумеваемое обещание, гарантия или намерение Admirals SC Ltd в отношении любых будущих результатов. Стоимость финансового инструмента может как увеличиваться, так и уменьшаться, и сохранение стоимости актива не гарантируется. 
  7. Инструменты, предоставляемые для работы с кредитным плечом (включая контракты на разницу) носят спекулятивный характер и могут привести как к прибыли, так и к убыткам. Прежде чем начать торговлю, убедитесь, что вы полностью понимаете все риски
ЛУЧШИЕ СТАТЬИ
Стоит ли купить акции Гугл в 2023? | Все об акциях Alphabet (GOOG)
Как купить акции Google? Есть два варианта: купить акции компании прямо на фондовом рынке или спекулировать на движении цен, торгуя CFD на акции. Но, прежде чем принимать решение об инвестировании в Google, лучше сперва проанализировать путь акций компании на фондовом рынке и факторы...
Акции Coca Cola: стоит ли купить акции Кока Кола в 2023 г.?
Стоит ли купить акции Coca Cola в 2023 году? Ведущая компания по производству безалкогольных напитков, помимо получения значительных доходов, уже несколько десятилетий выплачивает дивиденды, каждый раз увеличивая их размер. Что примечательно, компания даже не оформила патент на изготовлен...
Акции Tesla (TSLA) – стоит ли купить акции Тесла в 2023 году?
За последние несколько лет инвесторы стали активно покупать акции Tesla, превратив ее в самого дорогого производителя автомобилей в мире. В течение 2020-2021 годов рост акций Тесла был настолько впечатляющим, что в августе 2020 года Тесла решила провести первый сплит акций, а после в августе...
Cмотреть все