Margin คือ อะไรในการเทรด Forex?
คุณอาจเคยได้ยินคำว่า "มาร์จิ้น" ที่กล่าวถึงในการซื้อขายฟอเร็กซ์และ CFD มาบ้างแล้ว ซึ่งทั้ง 2 วิธีนี้ต่างก็เป็นสิ่งสำคัญสำหรับเทรดเดอร์ที่จะต้องมีความรู้ ความเข้าใจ และใช้งานได้อย่างถูกต้อง เหมาะสมเพื่อจะเป็นเทรดเดอร์ Forex ที่ประสบความสำเร็จ
ในบทความนี้ เราจะชวนคุณมาพูดถึงกันถึงรายละเอียดของมาร์จิ้นในการเทรด Forex เพื่อทำความใจและสามารถใช้งานได้อย่างมีประสิทธิภาพ รวมถึงวิธีการคำนวณมาร์จิ้นที่เกี่ยวข้องกับเลเวอเรจ และเรื่องราวที่เกี่ยวข้องอีกมากมาย!
รู้จักและเข้าใจ Margin ในการเทรด Forex
Margin คือ อะไรในการเทรด Forex?
ในการเทรดฟอเร็กซ์นั้นหรือตลาดเงินตราต่างประเทศนั้น มาร์จิ้น หรือ margin คือ หลักประกัน (หรือการรักษาความปลอดภัยในบัญชี) ที่เทรดเดอร์ฝากเงินทุนไว้กับโบรกเกอร์ เพื่อให้ครอบคลุมความเสี่ยงของเทรดเดอร์กับโบรกเกอร์ โดยมากจะเป็นเศษส่วนของตำแหน่งการซื้อขายและแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ และสามารถคิดว่ามาร์จิ้น คือ เงินฝากสำหรับการซื้อขายที่เปิดอยู่ทั้งหมดในบัญชีของคุณ
โดยมาร์จิ้นในโบรกเกอร์ Forex จะเป็นตัวกำหนดเลเวอเรจสูงสุดที่เทรดเดอร์สามารถใช้ได้ในบัญชีเทรด ดังนั้น บางครั้งการซื้อขายด้วยเลเวอเรจจึงถูกเรียกว่า "การซื้อขายโดยใช้มาร์จิ้น"
เนื่องจากโบรกเกอร์แต่ละรายจะใช้มาร์จิ้น CFD ที่แตกต่างกัน จึงต้องทำความเข้าใจก่อนเลือกโบรกเกอร์ และเริ่มซื้อขายด้วยมาร์จิ้น ซึ่งการซื้อขายโดยใช้มาร์จิ้น อาจส่งผลที่แตกต่างกันไป และอาจส่งผลต่อผลการเทรดทั้งในทางบวกและทางลบ ซึ่งทั้งผลกำไรที่อาจเกิดขึ้นและการสูญเสียที่อาจเกิดขึ้นจะถูกเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ
การคำนวณมาร์จิ้น Forex
สมมติว่า โบรกเกอร์เสนอเลเวอเรจ 1:20 ในการซื้อขายฟอเร็กซ์ ซึ่งหมายความว่าในทุกๆ 20 หน่วยของสกุลเงินในตำแหน่งที่เปิดอยู่ จะต้องกันไว้ 1 หน่วยของสกุลเงินสำหรับเป็นมาร์จิ้น ฉะนั้น ถ้าขนาดของ position ที่ต้องการคือ 20 ดอลลาร์ มาร์จิ้นก็จะเท่ากับ 1 ดอลลาร์ ดังนั้น ในตัวอย่างนี้มาร์จิ้นก็จะเท่ากับ 1/20 หรือ 5%
ในทางกลับกัน หากโบรกเกอร์ต้องการมาร์จิ้น 10% เราสามารถคำนวณได้ว่าทุกๆ 10 ดอลลาร์ ที่ต้องการซื้อขาย เราต้องเตรียมมาร์จิ้นไว้ 1 ดอลลาร์ ดังนั้น ในตัวอย่างนี้ เราจะสามารถใช้ประโยชน์จากการเทรดที่ 1:10
หลักประกันที่เหลือ หรือ Free margin คือ อะไร ?
Free margin (ฟรีมาร์จิ้น) หลักประกันที่เหลือในบัญชี คือ จำนวนเงินในบัญชีการซื้อขายที่พร้อมใช้งานเพื่อเปิด position ใหม่ ซึ่งสามารถคำนวณได้โดยการลบ margin ที่ใช้ออกจากส่วนของบัญชี
แล้ว บัญชีทุนหรือบัญชี equity คือ อะไร ? กล่าวได่ว่า equity คือ ผลรวมของยอดเงินในบัญชีและกำไรหรือขาดทุนที่ยังไม่เกิดขึ้นจาก position ที่เปิดอยู่ เมื่อเราพูดถึงยอดเงินในบัญชี เราจึงกำลังพูดถึงจำนวนเงินทั้งหมดที่ฝากในบัญชีซื้อขาย (ซึ่งรวมถึงมาร์จิ้นที่ใช้สำหรับ position ที่เปิดอยู่) หากคุณไม่ได้เปิดการซื้อขาย equity ก็จะเท่ากับยอดเงินในบัญชีซื้อขายนั่นเอง
ดังนั้น ความหมายโดยนัยของ Free margin คือ การรวมกำไรหรือขาดทุนที่ยังไม่เกิดขึ้นจริงจาก position ที่เปิดอยู่ โดยหากคุณมี position ที่เปิดอยู่และกำลังทำกำไรอยู่ คุณก็สามารถใช้กำไรนี้เป็นมาร์จิ้นเพิ่มเติมในการเปิด position ใหม่ในบัญชีซื้อขายได้
มาทำความเข้าใจ Free margin กันต่อกับตัวอย่างนี้
ตัวอย่างการคำนวณ Free Margin
หากเรามีบัญชีซื้อขายที่มียอดคงเหลือ $1,000 และ CFD margin 5% และต้องการเปิด position ที่มีค่าใช้จ่าย $8,000 ณ จุดเปิดการซื้อขาย จึงมีสิ่งที่เกิดขึ้น ดังนี้
- ยอดคงเหลือในบัญชี = $1,000
- Margin = $400 (5% ของ $8,000)
- Free Margin = $600 (Equity - Margin ที่ใช้)
- Equity = $1,000
และหากมูลค่า position ของเราเพิ่มขึ้น ทำให้เรามีกำไรจากสถานะเปิดขึ้นจริง $50 บัญชีเทรดของเราก็จะมีการเปลี่ยนแปลง ดังนี้
- ยอดคงเหลือในบัญชี = $1,000
- Margin = $400
- Free Margin = $650
- Equity = $1,050
margin ที่ใช้และยอดคงเหลือในบัญชีจะไม่เปลี่ยนแปลง แต่ free margin และ equity จะเพิ่มขึ้นจากกำไรจากสถานะเปิดใน position ที่เปิดอยู่ ทั้งนี้ เทรดเดอร์ต้องทราบว่าหากมูลค่าของ position ลดลง $50 แทนที่จะเพิ่มขึ้น free margin และ equity ก็จะลดลงในจำนวนที่เท่ากัน
สัมนาการเทรดออนไลน์ฟรีกับ Admirals
เทรดอย่างเข้าใจ เทรดอย่างไรให้ดีกว่าเมื่อวาน พร้อมเรียนรู้เพิ่มเติมในการเทรดที่หลากหลายไปพร้อมกับเทรดเดอร์มือโปร ลงทะเบียนเข้าร่วมสัมนาการเทรดออนไลน์ฟรี ก่อนใครได้แล้ววันนี้ คลิกที่แบนเนอร์ด้านล่างได้เลย!
Margin Level คือ ?
Margin level ใน Forex เป็นแนวคิดสำคัญที่แสดงให้เห็นถึงอัตราส่วนของ equity กับ margin ที่ใช้โดยแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ ซึ่งสามารถคำนวณได้ ดังนี้
Margin Level = (Equity / Margin ที่ใช้) * 100
โบรกเกอร์ Forex จะใช้ margin level เพื่อกำหนดว่าเทรดเดอร์สามารถเปิด position ใหม่ได้หรือไม่ โดยหาก margin level 0% ก็หมายความว่าบัญชีไม่มี position ที่เปิดอยู่นั่นเอง ดังนั้น margin level 100% จึงหมายความว่า equity ของบัญชีเท่ากับ margin ที่ใช้ไป ซึ่งโบรกเกอร์จะไม่อนุญาตให้มีการซื้อขายเพิ่มเติมในบัญชีจนกว่าจะมีการฝากเงินเพิ่มเงินหรือทำกำไรจากสถานะเปิดเพิ่มเติม
ตัวอย่างการคำนวณ Margin Level
หากคุณมียอดคงเหลือในบัญชี $10,000 และเปิด position ที่ต้องการมาร์จิ้นที่ $1,000
หากตลาดเคลื่อนไหวสวนทางกับคุณและส่งผลให้เกิดการขาดทุนจากสถานะเปิดจำนวน $9,000 equity จะเป็น $1,000 (10,000 - 9,000 ดอลลาร์) เมื่อ equity จึงเท่ากับ margin ดังนั้น margin level จึงเป็น100% ซึ่งคุณจะไม่สามารถเปิด position ใหม่ในบัญชีได้อีกต่อไป ยกเว้นแต่ตลาดจะพลิกกลับทำให้เงินทุนของคุณเพิ่มขึ้นอีกครั้งหรือคุณฝากเงินเข้าบัญชีของคุณเพิ่มขึ้น
ทั้งนี้ หากตลาดเคลื่อนไหวสวนทางกับคุณ โบรกเกอร์ก็จะปิด position ที่เสียของคุณโดยอัตโนมัติ โดยขีดจำกัดโบรกเกอร์สามารถปิด position ได้จะขึ้นอยู่กับ margin level ซึ่งเรียกว่า stop out level ซึ่งแต่ละโบรกเกอร์ก็ตั้งค่าไว้แตกต่างกัน
ดังนั้น เมื่อถึงระดับ stop out โบรกเกอร์ก็จะปิด position ตามลำดับจากมากไปน้อย โดยเริ่มจาก position ที่ใหญ่ที่สุดก่อน ทั้งนี้ การปิด position ก็จะเป็นการปล่อยมาร์จิ้นที่ใช้ไป ซึ่งจะเป็นการเพิ่มระดับมาร์จิ้น และอาจนำมาร์จิ้นกลับมาเหนือระดับ stop out ได้ และหากตลาดเคลื่อนไหวสวนทางกับคุณอีกครั้ง โบรกเกอร์ก็จะปิดสถานะต่อไป
Margin Call คือ ?
Margin Call อาจเป็นหนึ่งในฝันร้ายที่สุดของเทรดเดอร์ margin Call คือ การแจ้งเตือนจากโบรกเกอร์ว่าระดับ Margin ของคุณลดลงต่ำกว่าเกณฑ์ที่กำหนด ซึ่งเรียกว่าระดับ margin Call
ระดับ margin Call ใน CFD ของโบรกเกอร์ก็จะมีการคำนวณแตกต่างกัน แต่ทำหน้าที่เหมือนกันคือการเตือนว่าตลาดกำลังเคลื่อนไหวต่อต้านคุณก่อนระดับ stop out เพื่อหลีกเลี่ยงการขาดทุน ทั้งนี้ หากตลาดเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็วและสวนทางกับคุณอย่างมาก เร็วจนโบรกเกอร์อาจทำ margin call ไม่ทันก่อนถึงระดับ stop out
ทั้งนี้ เราสามารถป้องกันการเกิด margin call ได้ด้วยการตรวจสอบยอดคงเหลือในบัญชีอย่างระมัดระวังเป็นประจำ รวมทั้งใช้คำสั่ง stop loss ในทุกๆ position ที่สร้างขึ้น นอกจากนี้ยังต้องบริหารความเสี่ยงอย่างเหมาะสมด้วย
กฎของ ESMA - การจำกัด Margin และ Leverage สูงสุด
ในวันที่ 1 สิงหาคม 2018 สำนักงานหลักทรัพย์และตลาดยุโรป (European Securities and Markets Authority หรือ ESMA) ได้มีการเพิ่มมาร์จิ้น CFD ที่จำเป็นสำหรับลูกค้ารายย่อย (เทรดเดอร์ที่ไม่ใช่มืออาชีพ) โดยใช้เลเวอเรจสูงสุดจำกัดต่างกัน สำหรับการการเดิมพันสเปรด หรือ spread betting ในตราสารอย่าง Forex และ CFD ด้วยจุดประสงค์ของความแตกต่างระหว่างลูกค้ารายย่อยและลูกค้ามืออาชีพคือการป้องกันไม่ให้เทรดเดอร์ที่ยังขาดประสบการณ์จากการขาดทุนจำนวนมากที่เกิดจากเลเวอเรจที่มากเกินไป
โดยเทรดเดอร์รายย่อยสามารถใช้เลเวอเรจสูงสุด 1:30 ในตลาด Forex ซึ่งสอดคล้องกับข้อกำหนดมาร์จิ้นที่ 3.33% ส่วนเทรดเดอร์มืออาชีพสามารถรับเลเวอเรจได้สูงถึง 1:500 ในตลาด Forex ในข้อกำหนดมาร์จิ้นที่ 0.2%
สรุป: Margin คือ
มาร์จิ้น CFD เป็นหัวข้อที่มีการถกเถียงกันอย่างถึงพริกถึงขิง เทรดเดอร์บางรายอาจแย้งว่าการดกำหนดมาร์จิ้นที่มากเกินไปนั้นอันตรายมาก อย่างไรก็ตาม ก็ขึ้นอยู่กับสไตล์การเทรดและประสบการณ์การเทรดของเทรดเดอร์แต่ละราย
การเทรดโดยใช้ margin อาจเป็นวิธีการทำกำไรในการเทรดฟอเร็กซ์และ CFD อย่างไรก็ตาม สิ่งสำคัญคือต้องเข้าใจความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องทั้งหมด หากเลือกที่จะซื้อขายโดยใช้ margin forex คุณต้องทำความเข้าใจในกลยุทธ์บัญชีของคุณ ทั้งนี้ เทรดเดอร์จำเป็นอ่านข้อตกลง margin ระหว่างคุณและโบรกเกอร์อย่างรอบคอบ หากมีอะไรไม่ชัดเจนควรขอให้โบรกเกอร์ชี้แจงเพิ่มเติม
เทรด Forex กับ Admirals
เทรดออนไลน์อย่างมีประสิทธิภาพกับ Admirals ให้เทรดเดอร์สามารถซื้อขายในตลาด Forex ได้โดยตรง และผ่าน CFD ที่มีมากกว่า 40 สกุลเงิน ครบทั้งคู่สกุลเงินหลักและคู่สกุลเงินรอง คู่แปลกใหม่ และอีกมากมาย! เปิดบัญชีเทรดจริงวันนี้ คลิกแบนเนอร์ด้านล่างได้เลย!
บทความอื่นๆ ที่คุณอาจสนใจ
- เงินเฟ้อคือ แล้วจะ Hedge เงินเฟ้ออย่างไรบ้าง
- แนสแด็ก (Nasdaq 100) รู้จักและเข้าใจก่อนเริ่มลงทุน!
- รู้จักหุ้น Recession Proof พร้อมส่องหุ้นต่างประเทศที่น่าจับตามองในภาวะเศรษฐกิจถดถอย
รู้จักกับ Admirals
Admirals คือ โบรกเกอร์ที่ได้รับรางวัลมากมาย รวมทั้งได้รับใบอนุญาตและการกำกับดูแลจากหลากหลายองค์กรทั่วโลก โดยให้บริการซื้อขายตราสารทางการเงินมากกว่า 8,000 รายการ ผ่านแพลตฟอร์มการซื้อขายที่ได้รับความนิยมที่สุดในโลก อย่าง MetaTrader 4 และ MetaTrader 5 เพื่อให้คุณลงทุนใน Forex และ CFD ได้อย่างมีประสิทธิภาพ สนใจการลงทุน สามารถเริ่มซื้อขายได้ตั้งแต่วันนี้!
บทความนี้ไม่มีและไม่ควรตีความว่ามีคำแนะนำในการลงทุน ข้อเสนอ หรือการชักชวนสำหรับธุรกรรมใดๆ ในเครื่องมือทางการเงิน โปรดทราบว่าการวิเคราะห์การซื้อขายด้านบน ไม่ใช่ข้อบ่งชี้ที่เชื่อถือได้สำหรับทั้งในปัจจุบันหรือในอนาคต เนื่องจากสถานการณ์อาจเปลี่ยนแปลงไปตามกาลเวลา คุณควรขอคำแนะนำจากที่ปรึกษาทางการเงินอิสระ เพื่อทำความเข้าใจความเสี่ยงก่อนตัดสินใจลงทุน
