Цены на золото достигли рекордного максимума: что дальше?

Эпоха золотой лихорадки относится к периоду середины 19 века, когда, особенно в США, люди мигрировали в районы, где было обнаружено золото, в надежде добыть драгоценный металл. На этой неделе у трейдеров была возможность увидеть, как золото достигло рекордного максимума, когда инвесторы стали лихорадочно открывать позиции, ускоряя общую восходящую траекторию цены на золото.

Поскольку цены на золото стали бурно обсуждаться среди экономистов, в этой статье мы разберем последние события, связанные с золотом, и рассмотрим прогнозы аналитиков.

Цены на золото выросли, достигнув рекордного максимума

9 апреля цены на золото достигли исторического максимума, превысив отметку в 2300 долларов США. Следует отметить, что в первые дни января 2024 года золото торговалось на уровне около 2020 долларов США за унцию. Золото начало набирать обороты в середине февраля, поднявшись с примерно 2000 долларов США за унцию до более чем 2200 долларов США в конце марта.

Аналитики предположили, что трейдеры увеличили свои позиции по золоту, поскольку другие активы почувствовали давление геополитической напряженности и неопределенности по поводу монетарной политики ФРС в ближайшие месяцы.

Ранее на этой неделе инвестиционные стратеги Swiss Asia Capital сообщили репортерам CNBC, что в этом году золото может достичь 2600 долларов США. «Если вы посмотрите на форвардную кривую за год, она составит около 26 [2600 долларов США]. Я думаю, что мы очень быстро двигаемся, поскольку уже взяли отметку в 23 [2300 долларов США]; есть большой неудовлетворенный спрос», — отметили они. Комментируя цены на золото, они также предположили, что потенциальный «шорт-сквиз» может привести к еще большему росту цен.

ING: Впереди откат?

Экономисты голландского банка ING подчеркивают, что на данный момент ETF, похоже, не следуют за ростом цен на золото. Они также отмечают, что золото остается перекупленным и может пережить откат в зависимости от финансовых отчетов, касающихся экономики США.

«Золото остается на территории перекупленности, и поэтому, безусловно, существует потенциал отката в краткосрочной перспективе. Между тем, ETF на золото по-прежнему не соответствуют движению его цены. ETF продолжают снижаться: их объем составляет около 82 млн унций по сравнению с 85,6 млн унций в начале года. За тот же период спотовые цены на золото выросли примерно на 9%. У инвесторов есть много возможностей для покупки на рынке золота, но, возможно, стоит подождать, пока ФРС действительно начнет снижать ставки, прежде чем инвесторы полностью выйдут на рынок», — отмечают они в своем отчете.

OCBC Bank: рыночные условия работают в пользу золота

Рыночные аналитики OCBC Bank считают, что менее высокие ставки будут выгодны для популярного металла. Комментируя ситуацию по золоту, они сказали, что существует риск отката.

В своем отчете они написали: «Мы продолжаем сохранять конструктивный взгляд на золото, ожидая, что реальные ставки в конечном итоге скорректируются вниз (особенно после недавнего повышения). Это должно произойти, когда ФРС приступит к циклу снижения ставок во втором квартале 2024 г. Кроме того, хеджирование от геополитических рисков за счет покупки золота (актив-убежище) и диверсификация портфеля сейчас набирают обороты. Но в краткосрочной перспективе мы не исключаем риска отката, учитывая быстрый рост, в то время как длинные позиции по золоту в CFTC достигли рекордных максимумов».

UBS: остаются вопросы относительно траектории движения золота

В обращении к инвесторам стратеги UBS предположили, что фундаментальная поддержка золота, возможно, ослабевает, но цены все еще растут. «Ралли сейчас сталкивается с сокращением фундаментальной поддержки. Несмотря на это, остаются вопросы относительно краткосрочной траектории движения металла, поскольку препятствия… не смогли остановить ралли», — отметил он, добавив, что покупки золота в Китае, возможно, дали толчок ценам на золото.

Торговля золотом с Admirals

Золото – самый популярный металл в мире. Под влиянием огромного количества информации о золоте начинающие трейдеры могут заняться созданием своих стратегий на его основе. Хотя в Admirals вы можете торговать золотом по отношению к доллару США (Gold), евро (XAU/EUR), австралийскому доллару (XAU/AUD), есть то, что начинающим трейдерам следует учитывать, прежде чем приступать к этому.

Отсутствие опыта может стать одним из факторов, которые в конечном итоге приведут к провалу стратегии. Первым шагом может стать обучение трейдингу и использование образовательных материалов, предоставляемых некоторыми брокерами. Просмотр вебинаров, подготовленных опытными трейдерами, или чтение обучающих статей и руководств поможет вам улучшить свои торговые навыки.

Чтобы снизить риски, начинающим трейдерам следует научиться использовать инструменты управления рисками. Ордера стоп-лосс и тейк-профит — самые популярные инструменты управления рисками, которые брокеры предлагают трейдерам на своих платформах. В зависимости от обстоятельств эти два типа ордеров помогут вам снизить подверженность рискам.

Тестируйте стратегии на безрисковом демо-счете в Admirals

Хотите практиковать торговые навыки, не подвергая риску свои средства? Нажмите на баннер ниже, чтобы открыть безрисковый демо-счет в Admirals и начать тестировать свои торговые стратегии, используя виртуальные средства!

Этот материал не содержит и не должен трактоваться как содержащий рекомендации и советы по инвестированию, предложение или просьба о любых сделках с финансовыми инструментами. Обратите внимание, что такой торговый анализ не является надежным индикатором для любой текущей или будущей торговли, поскольку обстоятельства могут меняться со временем. Прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения, вам следует обратиться за советом к независимым финансовым экспертам, чтобы Вы поняли все риски.