Panduan Investasi Saham Tembaga

Desember 22, 2021 02:41 UTC
Waktu membaca: 13 menit

Ketika orang berpikir untuk melakukan trading atau berinvestasi dalam logam, pasti pikiran mereka pertama-tama akan beralih ke emas dan perak bahkan sebelum mempertimbangkan jenis lainnya seperti, si logam merah, tembaga.

Meskipun saham sector tembaga tidak memiliki posisi atau daya tarik yang sama dengan logam mulia mengkilap, tembaga memainkan peran penting dalam kehidupan kita dan merupakan logam industri yang paling banyak dikonsumsi di dunia. Pada artikel ini, kami akan membahas komoditas yang serbaguna ini, lihat cara berinvestasi dalam tembaga dan petunjuk langkah demi langkah tentang bagaimana Anda bisa memulainya dengan Admirals!

Apakah itu Tembaga?

Tembaga adalah logam dasar yang sangat serbaguna, yang sangat penting di dunia modern dan dalam perkembangannya yang berkelanjutan. Logam ini sebagian besar digunakan dalam industri bangunan dan manufaktur karena daya hantar panas dan listriknya yang sangat baik. Faktanya, tembaga adalah konduktor listrik non-logam mulia terbaik, yang menjadi salah satu alasan mengapa tembaga sangat populer dalam industri ini.

Pipa tembaga dan kabel mengalir melalui rumah kita, sebuah mobil kecil memiliki sekitar 20kg tembaga, untuk membantunya berjalan - dan jaringan telekomunikasi dunia  juga sangat bergantung dengannya.

Karena kegunaannya dalam bangunan dan manufaktur, harga tembaga menikmati konsistensi yang positif dengan pertumbuhan ekonomi dan umumnya dilihat sebagai indikator yang dapat diandalkan oleh kesehatan ekonomi global.

Apa saja yang Mempengaruhi Harga Tembaga?

Seperti halnya barang yang dipertukarkan secara bebas, harga tembaga ditentukan oleh keseimbangan penawaran dan permintaan global. Berbagai faktor dapat mempengaruhi tingkat penawaran dan permintaan, beberapa di antaranya akan kita bahas secara lebih terperinci pada bagian-bagian berikut ini.

Namun, sebelum kita melihat faktornya secara individu, ada baiknya untuk memahami lebih banyak tentang sudut pandang penawaran dan permintaan global saat berinvestasi tembaga.

However, before we look at individual factors, it is useful to understand a bit more about the landscape of global supply and demand when investing in copper.

Chili dan Peru, dua produsen tembaga terbesar di dunia, menyumbang bersama sebanyak 40% dari produksi global pada 2019.

Cina, yang merupakan produsen tembaga terbesar ketiga pada 2019, menyumbang sekitar 8% dari produksi global, sejauh ini merupakan konsumen tembaga terbesar di dunia, yang bertanggung jawab atas 51% konsumsi global pada 2019.

Angka-angka ini memberi tahu kita bahwa harga tembaga dapat sangat dipengaruhi oleh apa yang terjadi walaupun hanya di tiga negara. Chili dan Peru pada sisi penawaran dan Cina pada sisi permintaan.

Oleh karena itu, jika Anda melihat berita yang dapat mempengaruhi pasokan tembaga di Chili atau pengumuman ekonomi yang dapat mempengaruhi permintaan di Cina, Anda dapat mengharapkan harga tembaga untuk bereaksi sesuai.

Kesehatan Ekonomi

Kinerja tembaga berkorelasi positif dengan pertumbuhan ekonomi dan, oleh karena itu, secara umum dipandang sebagai barometer kesehatan ekonomi global, sehingga mendapat julukan “Dokter Tembaga”.

Pada saat ledakan ekonomi, negara-negara membangun dan memproduksi lebih banyak dan oleh karena itu permintaan akan tembaga meningkat. Di sisi lain, ketika ekonomi global melambat, aktivitas tersebut juga melambat dan permintaan tembaga menurun.

Mengingat apa yang kita ketahui tentang permintaan tembaga Cina yang besar, harganya bisa sangat sensitif terhadap kinerja ekonomi Cina, karena setiap perubahan dalam permintaannya memiliki dampak signifikan terhadap permintaan global secara keseluruhan. Dengan demikian, harga tembaga cenderung bereaksi dengan peningkatan volatilitas terhadap pengumuman ekonomi Cina.

Pada 18 Januari 2021, Cina merilis data PDB Q4 tahun 2020 mereka, yang menunjukkan ekonomi mereka bertumbuh sebesar 6,5%. Angka ini lebih tinggi dari apa yang diantisipasikan dan berarti bahwa, meskipun terjadi gejolak ekonomi pada tahun 2020, Cina adalah satu-satunya ekonomi utama yang tercatat mengalami pertumbuhan ekonomi positif pada tahun tersebut.

Pada grafik di bawah ini, kita dapat melihat bahwa harga tembaga bereaksi positif terhadap berita ini, tercatat bahwa lebih dari 1,8% dalam tujuh jam.

Sumber: Admirals MetaTrader 5 - Grafik Tembaga M30. Rentang Tanggal: 14 Januari 2021 - 20 Januari 2021. Tanggal Pengambilan: 11 Februari 2021. Kinerja masa lalu tidak dapat menjadi indikasi kinerja di masa depan.

Bencana Alam

Dengan proporsi produksi global yang signifikan dan terjadi hanya di dua negara, bencana alam pada kedua wilayah dapat menyebabkan gangguan pasokan yang dapat berdampak pada harga.

Misalnya, pada hari Sabtu 27 Februari 2010, gempa bumi hebat melanda Chili, yang menghancurkan sebagian besar wilayah negara. Akibatnya, produksi di empat tambang besar terhenti yang mempengaruhi sekitar 20% dari kapasitas produksi tembaga negara tersebut.

Pada grafik di bawah ini, kita dapat melihat bahwa ketika pasar komoditas dibuka kembali pada hari Senin 1 Maret 2010, tembaga dibuka dengan harga di lebih dari 3,5% lebih tinggi dibandingkan penutupan pada hari Jumat.

Sumber: Admirals MetaTrader 5 - Grafik Harian Tembaga. Rentang Tanggal: 10 November 2009 - 23 Juni 2010. Tanggal Pengambilan: 11 Februari 2021. Kinerja masa lalu tidak dapat menjadi indikasi kinerja di masa depan.

Substitusi

Meskipun tembaga memberikan daya hantar panas dan listrik yang lebih baik daripada logam lain, serta keelastisannya yang unggul (kemampuannya untuk dengan mudah dibentuk dan ditarik), terdapat pengganti logam yang, meskipun inferior, mulai terlihat lebih menarik ketika harga tembaga turun. tinggi.

Ketersediaan logam pengganti, seperti aluminium, dapat menyebabkan penurunan permintaan, dan selanjutnya harga tembaga ketika harganya menjadi terlalu tinggi.

Misalnya, pada grafik di bawah, garis merah menunjukkan nilai tertinggi dalam sejarah tembaga, pada Februari 2011, sebesar 464,95 USX (sen AS) per lb, atau $10.250,40 per metrik ton. Pada saat yang sama, aluminium diperjualkan di sekitar $2.500 per metrik ton.

Meskipun tembaga tidak diragukan lebih unggul daripada aluminium dalam hal daya hantarnya, perbedaan harga sekitar $7.750 per ton dapat mulai membuat logam yang lebih murah lebih menarik bagi konsumen, yang dapat menyebabkan penurunan permintaan dan, selanjutnya, harga tembaga.

Sumber: Admirals MetaTrader 5 - Grafik Mingguan Tembaga. Rentang Tanggal: 30 Agustus 2009 - 11 Februari 2021. Tanggal Pengambilan: 11 Februari 2021. Kinerja masa lalu tidak dapat menjadi indikasi kinerja di masa depan.

Cara Memulai Berinvestasi Tembaga

Selain berinvestasi di tembaga dengan membeli komoditas fisik, yang dapat menghadirkan masalah logistik tertentu seperti penyimpanan, terdapat berbagai cara di mana Anda bisa mendapatkan eksposur ke pasar tembaga. Berikut adalah beberapa contoh, yang akan kita lihat lebih jelas pada bagian berikut.

  1. Saham
  2. Dana yang Dijual pada Bursa (ETF)
  3. Berjangka
  4. Opsi
  5. Contracts For Difference (CFD)

Saham Tembaga

Salah satu cara berinvestasi tembaga adalah dengan melakukan secara tidak langsung dengan membeli saham milik perusahaan yang bergerak pada bidang ini, baik melalui eksplorasi, ekstraksi atau pengembangan tembaga.

Ketika harga tembaga naik, perusahaan yang terlibat pasti akan diuntungkan, sehingga berpotensi menyebabkan kenaikan harga saham. Namun, ketika datang untuk berinvestasi di sebuah perusahaan, Anda harus lebih dari sekadar ingin mendapatkan eksposur ke bidang di mana mereka beroperasi, Anda juga harus melihat secara mendalam ke fundamentalnya. Selain itu, tidak terdapat jaminan bahwa semua perusahaan yang terlibat dalam industri tembaga mampu menyamai potensi kenaikan harga tembaga.

ETF Tembaga

Exchange-Traded Funds (ETF) adalah salah satu metode lain untuk berinvestasi secara tidak langsung dalam tembaga.

ETF adalah dana publik yang dirancang untuk melacak pergerakan harga aset atau aset yang mendasarinya. Setiap ETF bervariasi dalam cara mereka melacak harga suatu aset. Dalam hal komoditas, ETF dapat berinvestasi besar-besaran dalam komoditas fisik, memegang saham di perusahaan yang terlibat dalam industri terkait, melaukan trading dengan instrumen derivatif atau melakukan campuran dari hal-hal tersebut.

Perlu dicatat bahwa membeli dan menjual ETF pada umumnya akan dikenakan komisi, sementara memegang posisi di salah satunya akan dikenakan biaya pengelolaan yang kecil. Selain itu, beberapa ETF tembaga mungkin mengalami likuiditas yang rendah, yang dapat menyebabkan kesulitan saat ingin membeli ataupun menjual.

Berinvestasi dengan Admirals

Dengan akun Invest.MT5 dari Admirals, Anda dapat membeli saham dan ETF dari 16 bursa saham terbesar di dunia! Buka akun dengan setoran minimum hanya €1 dan ciptakan aliran pendapatan pasif dengan mengumpulkan pembayaran dividen! Klik spanduk di bawah ini untuk memulai:

Tembaga Berjangka

Kontrak berjangka tembaga adalah perjanjian yang mengikat secara hukum antara dua pihak untuk menukar komoditas pada tanggal tertentu di masa depan dengan harga yang telah ditentukan.

Tembaga berjangka dipertukarkan di London Metal Exchange, Multi Commodity Exchange, Shanghai Futures Exchange, Tokyo Commodity Exchange dan Commodity Exchange Inc (COMEX), yang merupakan anggota dari Chicago Mercantile Exchange (CME) Group.

Berinvestasi di berjangka tembaga memungkinkan trader untuk berspekulasi tentang harga tembaga tanpa pernah mengambil kepemilikan komoditas fisik, asalkan mereka menutup posisi mereka sebelum berakhirnya kontrak.

Kontrak berjangka tembaga memiliki spesifikasi yang telah ditentukan sebelumnya tergantung pada bursa mana mereka diinvestasikan. Misalnya, kontrak berjangka tembaga di CME Group setara dengan 25.000 lbs dan harganya dikutip dalam USX per lb. Ini menyajikan salah satu kelemahan investasi berjangka tembaga, yaitu Anda terikat oleh ukuran kontrak yang besar dan tidak mungkin, misalnya, untuk melakukan trading dari sebagian kecil dari suatu kontrak.

Opsi Tembaga

Opsi tembaga memberi pembeli hak, tetapi bukan kewajiban, untuk menukar komoditas pada harga yang telah ditentukan pada atau sebelum tanggal tertentu di masa depan.

Opsi mengalami peluruhan waktu dan hanya berhasil jika harga aset dasar mencapai tingkat tertentu pada tanggal kedaluwarsa. Jika harga tidak mencapai level ini maka opsi tersebut akan kedaluwarsa sebagai tidak berharga, yang secara alami menghadirkan risiko signifikan bagi siapa pun yang berinvestasi dalam tembaga melalui opsi.

CFD Tembaga

Contracts For Difference (CFD) Tembaga merupakan kontrak antara dua pihak yang setuju untuk menukarkan selisih harga komoditas antara saat kontrak dibuka dan ditutup.

Berinvestasi dalam tembaga menggunakan CFD berarti, seperti halnya futures dan opsi, trader tidak diharuskan untuk mengambil atau menyerahkan kepemilikan komoditas fisik itu sendiri. CFD, futures, dan opsi semuanya juga mendapat manfaat dari penggunaan leverage.

Selain itu, CFD pada komoditas tidak memiliki tanggal kedaluwarsa, artinya posisi dapat dipertahankan selama yang diinginkan trader. Namun, perlu dicatat bahwa CFD dikenakan biaya swap, yaitu bunga yang dibebankan pada posisi yang dibiarkan terbuka semalaman.

Bagaimana Cara untuk Memulai Berinvestasi Tembaga Dengan Admirals

Dengan Admirals, Anda dapat melakukan trading CFD pada kontrak berjangka tembaga dan tembaga. Tidak seperti CFD tembaga, CFD berjangka tembaga secara alami mempunyai tanggal kedaluwarsa yang sama dengan kontrak berjangka yang bersangkutan.

Untuk mulai berinvestasi dalam CFD tembaga dengan Admirals, Anda harus mengikuti langkah-langkah berikut:

  1. Buka akun Trade.MT5 account dengan Admirals
  2. Unduh platform trading MetaTrader 5
  3. Buka MetaTrader 5 dan tekan Control + M untuk membuka jendela 'Market Watch'
  4. Tekan Control + U untuk membuka jendela yang menampilkan simbol yang tersedia untuk diperjualkan
  5. Pilih 'Metals' pada kiri layar, pilih 'Copper' dan tekan 'Show Symbol' - seperti yang terlihat pada gambar di bawah ini:
Sumber: Admirals MetaTrader 5 - Simbol
  1. Cari simbol tembaga (COPPER) di tab Market Watch, klik kanan padanya dan tekan 'Chart Window' untuk membuka grafik harganya
Sumber: Admirals MetaTrader 5 - Grafik Harian Tembaga. Rentang Tanggal: 12 Oktober 2018 - 5 Februari 2021. Tanggal Pengambilan: 7 Februari 2021. Kinerja masa lalu tidak dapat menjadi indikasi kinerja di masa depan.
  1. Untuk menempatkan trading, klik kanan di mana saja pada grafik, pilih 'Trading' dan kemudian 'Orde Baru' untuk membuka kotak dialog yang ditunjukkan di bawah ini

Sumber: Admirals MetaTrader 5 - Order Baru

Kesimpulan

Anda sekarang pasti sudah lebih familiar dengan tembaga, faktor-faktor apa yang dapat mempengaruhi harganya dan bagaimana itu dapat diinvestasikan.

Meskipun tidak memiliki status yang sama dengan logam lain, harus jelas bahwa tembaga adalah bahan yang sangat penting di dunia kita dan, seiring dengan pertumbuhan dunia, permintaan akan tembaga diperkirakan akan terus bertumbuh juga.

Trading CFD Komoditas Dengan Admirals

Dengan akun Trade.MT5 dari Admirals, Anda dapat melakukan trading CFD tembaga, emas, perak, kopi, dan banyak komoditas lainnya, sambil menikmati penggunaan gratis platform trading multi-aset nomor satu dunia, MetaTrader 5! Klik spanduk di bawah ini untuk membuka akun Anda hari ini:

Artikel lainnya yang mungkin menarik bagi Anda

Tentang Admiral Markets

Admiral Markets adalah broker forex dan CFD yang telah memenangkan banyak penghargaan dan diatur secara global, menawarkan trading dengan lebih dari 8.000 instrumen keuangan melalui platform trading paling populer di dunia: MetaTrader 4 dan MetaTrader 5. Mulai trading hari ini!

***

Materi ini tidak mengandung dan tidak boleh diartikan sebagai saran investasi, rekomendasi investasi, tawaran atau rekomendasi untuk setiap transaksi dalam instrumen keuangan. Harap dicatat bahwa analisis trading bukanlah indikator yang pasti untuk kinerja saat ini atau di masa mendatang, karena keadaan dapat berubah seiring berjalannya waktu. Sebelum membuat keputusan investasi, Anda harus mencari nasihat dari penasihat keuangan independen untuk memastikan Anda memahami risikonya.

Roberto Rivero
Roberto Rivero Penulis Keuangan, Admirals, London

Roberto menghabiskan 11 tahun merancang sistem trading dan pengambilan keputusan untuk trader dan manajer investasi, serta 13 tahun lagi di S&P, bekerja dengan investor profesional.