O que é e como funciona o Mercado Financeiro?

Neste artigo, tomará conhecimento dos diferentes tipos de mercados financeiros disponíveis para negociação, como estes se alteraram ao longo do último século e em quais valerá a pena focar-se em 2024. Aprenderá também como começar a negociar nos mercados financeiros totalmente livre de risco, em apenas três simples passos!

Compreender os Mercados Financeiros

O mercado financeiro trata-se de um mercado em que títulos financeiros são negociados a nível nacional e global. Os traders compram e vendem esses títulos para obter maiores ou menores lucros, em função dos níveis de risco a que se desejem expor.

Muitos traders tendem a concentrar-se num mercado financeiro exclusivamente, negociando, por exemplo, em ações ou CFDs, mas é importante ter uma visão geral de todos os mercados existentes para negociação, pois estes poderão impactar-se mutuamente. Este artigo analisa quais os principais mercados financeiros disponíveis a nível global e as suas funções/características respetivas.

Mercados Financeiros vs. outros Mercados

O mercado financeiro, em essência, não difere de outros tipos de mercados ditos “convencionais”, onde bens e produtos são comprados e vendidos. Mas, ao invés da troca de matéria-prima, bens ou serviços, por uma moeda nacional ou estrangeira, os mercados financeiros focam-se na compra, venda e manutenção de títulos, produtos e instrumentos financeiros. O mercado financeiro expandiu-se exponencialmente nas últimas décadas e oferece agora um vasto leque de instrumentos financeiros.

Tipos de Mercados Financeiros

• Forex - também conhecido como mercado de câmbio.
• Mercado de Capitais - mercados de ações e títulos.
• Mercados de Derivados - CFDs (Contratos por Diferença).
• Mercados de Commodities - como ouro, prata e petróleo.
• Mercados Monetários - dívidas de curto prazo.
• Mercados de Criptomoeda - que incluem Bitcoin e altcoins.
• Mercado Hipotecário - oferta de empréstimos a longo prazo.
• Mercado de Seguros - que transfere risco para um prémio.

Alguns destes mercados financeiros são, pela sua própria natureza, mais focados a longo prazo, orientados a curto prazo ou uma mistura de ambos. O mercado hipotecário, por exemplo, é onde ocorre maior número de empréstimos a longo prazo, enquanto os mercados monetários se encontram focados em prazos mais curtos. Forex, ações, commodities e CFDs podem ser negociados a curto e longo prazo. Os traders profissionais poderão optar por realizar investimentos ou negociações, dependendo da sua estratégia e estilo de negociação.

Se deseja aprofundar o seu conhecimento, capacidade de análise e negociação de mercados financeiros, recomendamos que descarregue a plataforma de trading MetaTrader 5. Poderá criar uma conta Demo, livre de riscos e com abundantes funcionalidades! Clique no banner que se segue para iniciar o download GRATUITO:

Os mercados financeiros servem um importante propósito para a economia, e desempenham seis funções básicas:

• Determinação de preço
• Liquidez
• Eficiência (custos, ex.: custos de transação)
• Empréstimos
• Informações sobre circulação de fundos
• Partilha de riscos

As instituições financeiras servem de veículo para a circulação, e movimento, de fundos em mercados de todas as dimensões e níveis de importância, assim como no sistema financeiro como um todo. Estas instituições incluem bancos comerciais, bancos de investimento, bancos centrais, seguradoras, corretoras e até instituições financeiras não bancárias (como uniões de crédito).

Em termos práticos, o papel dos mercados financeiros manteve-se com o passar do tempo.
No entanto, com o avançar da tecnologia os diferentes tipos de mercados financeiros aproximaram-se bastante. Isto permitiu ao sistema de mercados financeiros crescer e expandir ao longo da história, a uma escala global.

Mercados Financeiros: Hoje

De um modo geral, os mercados financeiros ajudaram a suportar o comércio internacional e a economia mundial ao longo dos últimos 100 anos. Em especial nos últimos 25 anos, em que os mercados financeiros se tornaram ainda mais complexos, sofisticados e importantes.

No início do século XXI, em virtude dos avanços tecnológicos, os mercados financeiros globais tornaram-se mais dinâmicos e alteram-se hoje rapidamente. Hoje, generalizando, existe menos controle de trocas(compra ou venda) e capital, mais transações financeiras e mais sistemas de pagamento.

Existe também uma circulação acelerada em termos de movimentos internacionais de capital, um constante desenvolvimento de novos instrumentos financeiros (como criptomoedas) e novas tecnologias digitais. De forma geral, estes acontecimentos estão a conduzir as sociedades a mercados, e métodos financeiros, mais acessíveis e tecnologicamente avançados.

Embora as condicionantes acima sejam válidas para os mercados financeiros em geral, cada mercado financeiro apresenta a sua própria identidade. De seguida, discutiremos algumas tendências para os mercados considerados mais “tradicionais” - Forex e de Ações.

O “Papel” dos Mercados Financeiros

O Mercado Financeiro Forex

O mercado Forex tornou-se muito popular nas últimas décadas e registou um significativo aumento de volume nos últimos 40 anos. Eis essa tendência evidenciada em maior detalhe:

• 1977 - US $ 5 biliões
• 1987 - US $ 600 biliões
• 1992 - US $ 1 trilião
• 2001 - US $ 1,5 trilião
• 2007 - US $ 3 triliões
• 2010 - US $ 4 triliões
• 2013 - US $ 5,3 triliões
• 2017 - US $ 5,5 triliões
• 2019 - US $ 6.6 triliões

Como se pode observar, o volume do mercado financeiro Forex aumentou 1000 vezes em 40 anos. Aumentou também 267% entre 2001 e 2017, 40% entre 2010 e 2017 e metade desse valor(20%) entre 2017 e 2019. Estes números impressionantes de crescimento espelham o quão importante o mercado de câmbio se tornou.

O Mercado Financeiro de Ações

Outra tendência pode ser observada nos mercados internacionais de ações, onde os mercados de ações dos EUA se destacaram em comparação com outras partes do mundo. O mercado de ações dos EUA foi o grande vencedor no século XX, de acordo com o livro Triumph of the Optimists(2002), de Elroy Dimson, Paul Marsh e Mike Staunton. A sua pesquisa conjunta indica que três mudanças importantes ocorreram nos últimos 100 anos:

• Os EUA alcançaram o domínio do mercado.
• As compras/vendas consolidaram-se.
• Ocorreu uma rotação do setor secular (atividades de mercado que ocorrem a longo prazo).

Eis alguns gráficos que evidenciam a preponderância dos diferentes mercados de ações em 1899 face a 2016:

Fonte: Yahoo Finance, 27 de Novembro de 2019

Estes gráficos evidenciam como o mercado de ações dos EUA passou de uma “fatia” de mercado de 15% no final de 1899, para uma supremacia de 53,2% no final de 2016. Os valores das suas ações cresceram mais de 200%!

Em justaposição, o Reino Unido viu a sua quota de mercado cair de 25% para 6,2% e a Alemanha “mirrou” de 13% para 3,1%. Alguns países desapareceram mesmo da lista.

Outros apareceram como de “pára-quedas”; o Canadá, que não tinha qualquer expressão em 1899, apresentou em 2016 uma participação de 2.9%. Sobretudo, embora não constitua surpresa face à sua filosofia e aposta no desenvolvimento tecnológico, o Japão representou uns respeitáveis 8.4% do mercado.

Os Setores Industriais no Mercado Financeiro de Ações

Os setores empresariais alteraram-se substancialmente entre 1900 e 2017. Setores muito fortes em 1900, como as ferrovias, “descarrilaram” na sua participação de mercado, um século depois.

Fonte: Yahoo Finance, 27 de Novembro de 2019

Nos EUA, as ferrovias dominavam o mercado de ações, com um peso na indústria de mais de 50%. Em 2017, um século mais tarde, esse peso caiu para apenas alguns pontos percentuais. Outras indústrias, como bancos, finanças e saúde, aumentaram significativamente a sua presença. É interessante observar a relação íntima entre os principais constituintes do mercado de ações e o desenvolvimento social e tecnológico.

As tendências do século passado não serão necessariamente as tendências deste século. Felizmente, os traders não precisam de antever o séc.XXII. Bastar-lhes-á negociar num intervalo de tempo mais reduzido. Sem sombra de dúvida que é mais simples prever a direção em que se moverão os mercados financeiros a curto prazo, especialmente se a alternativa for contemplar um século.

Com a Admirals, pode negociar CFDs de empresas de capital aberto para uma ampla gama de setores, como ações bancárias, de tecnologia ou mesmo energia. Com a plataforma de negociação MetaTrader 5, poderá especificar diferentes intervalos para preços de ações, desde gráficos atualizados ao minuto a gráficos mensais, permitindo-lhe negociar a curto e a longo prazo.

Veremos como pode começar a negociar nos mercados financeiros, e como utilizar a plataforma de negociação MetaTrader 5 fornecida pela Admirals numa secção posterior. No entanto, poderá agora fazer o download gratuito da sua plataforma para que esteja preparado para seguir todos os passos. Para o fazer, clique no banner seguinte:

Características de Mercados Financeiros

Esta seção apresentará uma visão simplificada dos diferentes tipos de mercados financeiros mencionados anteriormente.

O Mercado de Derivados

Os Derivados são títulos que se encontram associados a um ativo subjacente e, por vezes, são utilizados como proteção contra flutuações de preço. Futuros e CFDs são exemplos de derivados. Especuladores podem utilizar estes instrumentos para se protegerem contra riscos, ou assumi-los, a fim de obterem lucros financeiros.

O Mercado de Commodities

O mercado de commodities compreende matérias-primas em bruto, como ouro ou petróleo, e matérias-primas leves, como produtos agrícolas/pecuários. Investidores e traders podem obter indiretamente uma matéria-prima comprando ações correspondentes, ou diretamente, comprando uma opção, futuros ou CFDs.

O Mercado de Capitais

Os mercados de capitais incluem os mercados de ações e títulos(setor privado e público). Existe um mercado primário, onde as empresas e governos emitem novos títulos, e um mercado secundário, onde as ações e títulos emitidos são negociados.

Mercados de Seguros e Hipotecas

Os mercados hipotecários operam sob a forma de empréstimos a longo prazo concedidos para a compra de um imóvel. Estes empréstimos podem ser negociados em mercados hipotecários secundários. Os mercados de seguros envolvem a seguradora e o beneficiário, onde o risco é transferido para um prémio. As companhias de seguros dispõe de reservas de caixa substanciais que investem nos mercados de ações, títulos e derivados.

Mercados Monetários

Os mercados monetários focam-se em dívidas de prazos muito curtos e envolvem bancos locais e centrais. Os bancos realizam empréstimos entre si para manter liquidez de curto prazo. É frequente o banco central atuar como credor de último recurso.

O Mercado Financeiro das Criptomoedas

Embora se trate de um mercado emergente, a Bitcoin e outras Altcoins conquistaram as manchetes no final de 2017, quando a forte volatilidade das mesmas motivou um aumento de preço sem precedentes. A tecnologia blockchain e o sistema de mineração colocaram o mercado das criptomoedas na vanguarda do mundo financeiro.

Como este mercado evoluirá, como moldará os mercados financeiros em geral, e quanto valor criará para os consumidores e para o sistema financeiro, ainda é algo por determinar nos próximos anos.

O Mercado Forex

Conforme mencionado, o crescimento do mercado Forex, e seu respectivo volume, foi “de levar as mãos à cabeça” nos últimos 40 anos, multiplicando-se de US $5 biliões em 1977, para mais de US $6 triliões em 2019. Existem alguns fatores-chave que contribuem para esta crescente tendência:

• Computadores mais avançados.
• Maior volatilidade de preços.
• Melhor acesso aos mercados financeiros através de corretoras.
• Mais ferramentas de negociação e acesso a informações.

Como Começar a Negociar nos Mercados Financeiros

Embora nem todos os tipos de mercados financeiros se encontrem disponíveis para negociações, traders detentores de uma conta da Admirals podem negociar em mais de 3.000 mercados diferentes; mercado Forex, CFDs de ações, CFDs de commodities, CFDs de criptomoedas, CFDs de índice e do mercado de ações, e muito mais.

Agora que já conhece os principais mercados financeiros existentes para negociação, sinta-se na liberdade de registar uma conta na Admirals(real ou demo) e efetuar gratuitamente o download da sua plataforma de negociação MetaTrader, para que possa visualizar a lista dos principais mercados para negociação, nos seus respetivos gráficos.

Comece a negociar nos mercados financeiros, siga os seguintes passos:

1. Abra uma conta de negociação de ações.
2. Efetue o download da sua plataforma de ações.
3. Abra uma posição de mercado e faça a sua primeira negociação!

Como Abrir a Sua Conta de Negociação na Admirals

Se ainda não o fez, siga os seguintes passos para abrir a sua conta de negociação. Se já realizou este passo, sinta-se na liberdade de passar para a próxima etapa - como efetuar o download da sua plataforma de negociação.

Para abrir uma conta de negociação, basta visitar a página inicial da Admirals e clicar no botão verde com o nome “Comece a Negociar”:

Para realizar o registo da sua conta de negociação ao vivo ou demo, basta preencher todos os campos obrigatórios, como nome, email e senha:

Uma vez realizado o passo anterior, terá acesso instantâneo à Sala de Trader! A partir daqui, pode abrir contas reais ou de demonstração:

Depois de clicar no botão de “Abrir uma Conta Real”, poderá selecionar a conta que deseja abrir. A conta Trade.MT5 é um dos tipos mais populares de contas de negociação, pois permite descarregar a plataforma de negociação MetaTrader 5 e negociar em várias classes de ativos.

A partir daqui, poderá abrir a sua conta de negociação Admirals, bastará para isso preencher todos os campos obrigatórios, fazer o upload dos documentos necessários e ser aprovado num processo de verificação. Depois de realizar todos estes passos e de ter a sua inscrição devidamente aprovada, estará apto para fazer o download da sua plataforma de negociação de ações MetaTrader 5.

Na página inicial da Sala de Trader, no menu do lado esquerdo, prima o botão “Plataformas de Trading” e efetue o download do MetaTrader 5 para PC ou MAC:

Basta seguir as instruções do seu computador para concluir a instalação da sua plataforma de negociação MetaTrader 5, fornecida gratuitamente pela Admirals.

Um exemplo da plataforma de negociação Admirals MetaTrader 5, que mostra o gráfico de preços das ações da Apple, os indicadores de negociação MACD e Stochastic, uma lista de símbolos que representam as diferentes regiões do mercado de ações disponíveis, e uma posição aberta.

Aviso Legal: Os gráficos de instrumentos financeiros deste artigo são meramente ilustrativos e não constituem consultoria de negociação ou solicitação de compra ou venda de qualquer instrumento financeiro fornecido pela Admirals (CFDs, ETFs, Ações). O desempenho passado não é necessariamente uma indicação do desempenho futuro.

Como Negociar na Plataforma de Negociação MetaTrader 5

Abra a sua plataforma e siga estas etapas para realizar uma negociação:

1. Abra a janela de Observação de Mercado, selecionando visualizar na parte superior da plataforma ou pressionando Ctrl + M no teclado. Uma lista de símbolos negociáveis irá aparecer no lado esquerdo do seu gráfico.
2. Clique com o botão direito do seu rato na janela de Observação de Mercado e selecione Símbolos, ou pressione Ctrl + U no seu teclado.
3. Será aberta a janela abaixo, que detalha todos os mercados disponíveis para negociação. A partir deste momento, poderá adicionar uma grande variedade de ações à sua janela de Observação de Mercado, selecionando ações relevantes ou países, e clicando em “Mostrar Símbolo”.

Um exemplo da plataforma de negociação Admirals MetaTrader 5 demonstrando a janela Símbolos.

Aviso Legal: Os gráficos de instrumentos financeiros deste artigo são meramente ilustrativos e não constituem consultoria de negociação ou solicitação de compra ou venda de qualquer instrumento financeiro fornecido pela Admirals (CFDs, ETFs, Ações). O desempenho passado não é necessariamente uma indicação do desempenho futuro.

Depois de clicar no botão “OK” na janela Símbolos, visualizará diferentes instrumentos na janela de Observação de Mercado. Para visualizar um gráfico de preços de um mercado financeiro específico, basta clicar com o botão esquerdo do seu rato num dos símbolos e arrastá-lo para a área do gráfico. A partir daqui, poderá abrir uma posição em mercado:

1. Clique com o botão direito do seu rato no gráfico.
2. Selecione “Negociação”.
3. Selecione “Nova ordem” ou pressione F9 no seu teclado.
4. Um ticket de negociação será aberto e terá de inserir o seu preço de entrada, stop loss, take profit e o volume de negociação pretendido.

Um exemplo da plataforma de negociação Admirals MetaTrader 5 mostrando um ticket de negociação.

Aviso Legal: Os gráficos de instrumentos financeiros deste artigo são meramente ilustrativos e não constituem consultoria de negociação ou solicitação de compra ou venda de qualquer instrumento financeiro fornecido pela Admirals (CFDs, ETFs, Ações). O desempenho passado não é necessariamente uma indicação do desempenho futuro.

Agora que já conhece os tipos de mercados financeiros existentes, como aceder aos dados do mercado financeiro, como visualizar gráficos de preços e tickets de negociação de diferentes mercados, o próximo passo é focar os seus esforços em descortinar quais as melhores tendências de mercado da atualidade.

Os Mercados Financeiros - Conclusão

Agora que está all set up e tem uma melhor consciência dos mercados financeiros, como aceder às melhores plataformas e ferramentas de negociação do mundo, e como realizar uma negociação, já pode começar a fazer de 2021 o seu ano!

Se sente a confiança à flor da pele, se estiver preparado para começar a negociar, ou se este artigo lhe forneceu dicas adicionais que aprofundaram o seu conhecimento de trading, talvez lhe agrade saber que a Admirals oferece a capacidade de negociar com Forex em mais de 80 moedas, e possui ainda uma ampla seleção de CFDs que cobrem CFDs de ações, CFDs de commodities, CFDs de índices e muito mais! Fornecemos também atualizações de mercado ao minuto, bem como análises técnicas, tudo GRATUITAMENTE!

Clique no banner abaixo para abrir sua conta real hoje!

Sobre a Admirals

Sendo um broker regulado, fornecemos acesso a algumas das plataformas de trading mais utilizadas no mundo. Você pode negociar connosco CFDs, ações e ETFs.

Aviso: Os dados fornecidos fornecem informações adicionais sobre todas as análises, estimativas, prognósticos, previsões ou outras avaliações ou informações similares (doravante "Análise") publicadas no site da Admirals. Antes de tomar qualquer decisão de investimento, preste muita atenção ao seguinte:

1. Esta é uma comunicação de marketing. A análise é publicada por motivos informativos apenas e não é construída sob a forma de aconselhamento ou recomendação de investimento. Não foi elaborado de acordo com os requisitos legais destinados a promover a independência da pesquisa de investimento, e que não está sujeito a qualquer proibição de lidar com a disseminação da pesquisa de investimento.
2. Qualquer decisão de investimento é tomada por cada cliente, enquanto a Admirals não será responsável por qualquer perda ou dano decorrente de tal decisão, com ou sem base na Análise.
3. Cada uma das Análises é preparada por um analista independente (Saulius Radžiūnas, Trader Profissional e Analista) com base em estimativas pessoais.
4. Para garantir que os interesses dos clientes sejam protegidos e a objetividade da Análise não seria prejudicada, a Admirals estabeleceu procedimentos internos relevantes para a prevenção e gestão de conflitos de interesse.
5. Embora todos os esforços razoáveis sejam envidados para garantir que todas as fontes da Análise sejam fiáveis e que todas as informações sejam apresentadas, tanto quanto possível, de uma forma compreensível, oportuna, precisa e completa, a Admirals não garante a exatidão ou integridade de qualquer Análise ou informações contidas na Análise. Os números apresentados referem que qualquer desempenho passado não é um indicador confiável de resultados futuros.
6. O conteúdo da Análise não deve ser interpretado como uma promessa expressa ou implícita, garantia ou implicação por parte da Admirals de que o cliente lucrará com as estratégias aqui contidas ou que as perdas em relação a elas serão limitadas.
7. Qualquer tipo de desempenho prévio ou modelado de instrumentos financeiros indicados na publicação não deve ser interpretado como uma promessa expressa ou implícita, garantia ou implicação da Admirals para qualquer desempenho futuro. O valor do instrumento financeiro pode aumentar e diminuir e a preservação do valor do ativo não é garantida.
8. As projeções incluídas na Análise podem estar sujeitas a taxas adicionais, impostos ou outros encargos, dependendo do assunto da Publicação. A lista de preços aplicável aos serviços prestados pela Admirals está disponível publicamente no site da Admirals.
9. Produtos alavancados (incluindo contratos por diferença) são de natureza especulativa e podem resultar em perdas ou lucros. Antes de começar a negociar, certifique-se de que compreende todos os riscos.