Margin или что такое маржа в торговле на Форекс?

Июль 07, 2021 01:50 UTC
Время чтения: 9 минут

Маржа – это одно из самых важных понятий при торговле на рынке Форекс. Возможно, вы слышали данный термин, упоминаемый при обсуждении торговли на Forex и CFD (контракты на разницу), или, может быть, это совершенно новая концепция для вас. В любом случае, это очень важная тема, которую необходимо изучить, чтобы стать успешным трейдером Forex. 

В этой статье мы подробно разберем вопрос «что такое маржа в торговле на Форекс?», а также как ее можно рассчитать, что такое свободная маржа, при чем тут кредитное плечо, что такое уровень маржи и многое другое! 

Маржа это...? 

Итак, что такое маржа? Простыми словами маржу в торговле на форекс можно определить следующим образом: 

Маржа (margin) – часть средств на торговом счете, используемых в качестве залога для открытия позиции, а не плата или транзакционная стоимость. 

Другими словами, маржа в трейдинге – это залоговые средства, который трейдер должен внести на свой счет, чтобы покрыть часть риска, которую трейдер создает для брокера. Обычно это часть торговой позиции, которая выражается в процентах.   

Маржа, которую требует ваш брокер Forex, будет определять максимальное кредитное плечо, которое вы можете использовать на своем торговом счете. Поэтому торговлю с кредитным плечом иногда называют «маржинальной торговлей». 

У каждого брокера свои маржинальные требования, поэтому важно изучить этот вопрос, прежде чем выбрать брокера и начать с ним маржинальную торговлю. 

Маржинальная торговля может иметь различные результаты. Ваш торговый результат может оказаться как положительным, так и отрицательным, при этом значительно увеличиться могут как потенциальная прибыль, так и потенциальные убытки. 

Маржа: формула. Как считается маржа? 

Если вы задаетесь вопросом “Как посчитать маржу на Форекс?”, то ответ прост: ее можно высчитать с помощью специальной формулы.  

✍ Формула маржи на Форекс: 

Маржа = Объем позиции (лот) * Размер контракта / Кредитное плечо 

Допустим, брокер предлагает кредитное плечо 1:20 для торговли на Форекс. По сути, это означает, что на каждые 20 единиц валюты в открытой позиции требуется 1 единица валюты в качестве маржи. Другими словами, если размер вашей желаемой позиции на Форексе составлял 20 долларов, маржа составила бы 1 доллар. 

Следовательно, в этом примере маржа равна 1/20 или 5%. 

Давайте разберем конкретный пример:

Представим, что вы хотите открыть позицию по EURUSD объемом 1 лот, размер доступного вам кредитного плеча составляет 1:500, а размер контракта для данного инструмента составляет 100 000 единиц базовой валюты (размер контракта является стандартизированным показателем; вы можете найти информацию по размеру контракта для каждого инструмента в Спецификации контрактов). Таким образом маржа в данном примере составит: 

Маржа = 1 * 100 000 / 500 = 200 EUR. 

То есть при маржинальной торговле с использованием кредитного плеча Вы можете торговать позициями таких объемов, которые будут превышать реальные средства на вашем счете. В примере выше вам не понадобятся 100 000 евро для торговли, а лишь 200 евро, при этом прибыль или убытки будут такими, как если бы вы оплатили данную позицию полностью. 

Торгуйте с Admiral Markets

Заниматься онлайн-торговлей еще никогда не было так просто! Admiral markets дает трейдерам возможность торговать более чем 500 инструментами Forex и CFD с максимальным кредитным плечом 1:1000! Начните торговлю уже сегодня, нажав на баннер ниже: 

Маржа в трейдинге: Свободная маржа  

Теперь, когда вы понимаете, что такое маржа в Форекс трейдинге, как она рассчитывается и какое отношение это имеет к кредитному плечу, давайте ответим на вопрос “Что такое свободная маржа?”. 

Свободная маржа – это сумма денег, которую вы можете использовать для открытия новых позиций, поскольку она не участвует в какой-либо сделке. 

Рассчитать свободную маржу можно как разницу между средствами (эквити) и маржей торгового счета.

✍ Формула свободной маржи:  

Свободная маржа = Средства (Эквити) - Маржа 

Сейчас вы скорее всего задаетесь вопросом: «Что такое средства?!». Средства (эквити) – это сумма баланса и плавающих (незафиксированных) прибыли и/или убытка по всем открытым позициям на счете. Формула средств:  

  • Средства = Баланс + Плавающая прибыль - Плавающие убытки 

Также есть понятие баланса счета. Когда мы говорим об балансе, мы подразумеваем общую сумму денег, внесенных на торговый счет, а также результат (прибыль или убыток) по закрытым позициям, без учета результата открытых позиций (т.е. плавающих прибыли/убытка). Формула баланса: 

  • Баланс = Сумма депозита + Прибыль - Убыток 

То есть, если у вас на счете нет открытых сделок, то средства равны балансу торгового счета. 

Из вышесказанного следует, что свободная маржа фактически включает любую плавающую (нереализованную) прибыль или убыток от открытых позиций. Это значит, что если у вас есть открытая позиция, которая в настоящее время приносит прибыль, вы можете использовать эту прибыль в качестве дополнительной маржи для открытия новых позиций на своем торговом счете. 

Чтобы лучше понять термин «свободная маржа», давайте рассмотрим пример. 

Свободная маржа Форекс: пример 

Допустим, у нас есть торговый счет, баланс которого равен 1000 долларов и маржей 1:20(или 5%). Мы хотим открыть позицию стоимостью 8000 долларов. В момент открытия сделки верно следующее: 

  • Баланс счета = $1,000 
  • Средства = $1,000 
  • Маржа = $400 (5% от $8,000) 
  • Свободная маржа = $600 (Средства - Маржа) 

Если стоимость нашей позиции увеличивается, принося нам плавающую прибыль в размере 50 долларов США, показатели счета будут следующими: 

  • Баланс счета = $1,000 
  • Средства = $1,050 
  • Маржа = $400 
  • Свободная маржа = $650 

Маржа и баланс счета не изменяются, однако и свободная маржа, и средства увеличиваются, отражая нереализованную прибыль по открытой позиции. Важно отметить, что если бы стоимость нашей позиции уменьшилась на 50 долларов, а не увеличилась, свободная маржа и собственный капитал уменьшились бы на одинаковую величину.  

Маржа на Форекс: Уровень маржи  

Итак, что такое уровень маржи на Форекс?  

Уровень маржи – показатель, демонстрирующий отношение средств к марже на торговом счете.  

Он отображается в процентах, а формула уровня маржи выглядит следующим образом: 

Уровень маржи = (Средства / Маржа) х 100 

Брокеры используют уровни маржи для определения того, может ли трейдер открывать дополнительные позиции или нет. Уровень маржи 0% означает, что в настоящее время на счете нет открытых позиций. 

Уровень маржи 100% означает, что средства счета равны марже, используемой трейдером. Обычно при таком уровне маржи брокер не разрешает открытие дополнительных сделок на вашем счете, пока вы не пополните свой счет или пока ваша плавающая прибыль не увеличится. 

Уровень маржи: пример 

Представьте, что у вас есть счет с балансом в 10 000 долларов, и вы открыли позицию с маржей (залогом) в 1000 долларов.  

Если рынок начнет двигаться против вас, и в результате на вашем счете образуется плавающий убыток в размере 9 000 долларов, то средства на счете составят 1000 долларов (т. е. $10 000 - $9 000). 

В таком случае, размер средств будет равен марже, то есть уровень маржи будет 100%. Соответственно, вы не сможете открыть новые позиции, пока рынок не развернется, и средства на счете снова вырастут, или пока вы не пополните торговый счет. 

Уровни стоп аут и маржин колл 

Давайте продолжим разбирать данный пример и предположим, что рынок продолжает идти против вас. В этом случае у брокера просто не будет выбора, кроме как закрыть все ваши убыточные позиции. Уровень маржи, по достижении которого брокер принудительно закрывает ваши позиции называется уровнем stop out (стоп-аут) и его значение разнится от брокера к брокеру. 

Брокер начнет закрывать ваши позиции, начиная с самой убыточной. Закрытие позиции высвободит использованную маржу, что, в свою очередь, увеличит уровень маржи, т.е. он снова станет выше уровня стоп-аута. Если закрытие позиции не сможет привести к данному результату или рынок продолжит двигаться против вас, брокер продолжит закрывать позиции. 

Кроме этого, существует понятие маржин колла (margin call) – это уведомление от брокера о том, что ваш уровень маржи упал ниже определенного порога, известного как уровень маржин колл.  

С помощью данного уведомления брокер просит трейдера увеличить уровень маржи, чтобы тот имел возможность поддерживать открытые позиции. 

Как избежать этого неприятного сюрприза?  Маржин колла можно избежать, внимательно следя за балансом вашего счета и используя стоп-лосс для каждой открываемой вами позиции. Кроме того, важно управлять потенциальными рисками, применяя эффективный риск-менеджмент. 

Всю необходимую информацию о маржин колле вы найдете в нашем руководстве “Маржин колл: определение, примеры и расчеты”. 

Кроме этого, помните, что у Вас есть отличная возможность пользоваться аналитикой от наших экспертов, которая публикуется почти каждый будний день, совершенно бесплатно! 

✅ Статьи по Фундаментальному анализу и Еженедельные обзоры рынка доступны по ссылке
✅ Статьи по Техническому анализу финансовых рынков доступны по ссылке
✅ Актуальные торговые новости доступны по ссылке.

Заключение 

Как вы понимаете, маржа на Форекс – это один из аспектов торговли на Форекс, который нельзя игнорировать, поскольку такое отношение может привести к неприятному результату. 

Маржа – неоднозначная тема. Некоторые трейдеры считают, что маржинальная торговля очень опасна, другие считают ее очень выгодной и удобной вещью в торговле. 

Маржинальная торговля может быть крайне прибыльным подходом к торговле инструментами Форекс и CFD, однако крайне важно, чтобы вы осознавали все связанные с этим риски. В конечном итоге, все зависит от вашего торгового опыта и ваших целей.  

Торговля без риска с демо-счетом от Admiral Markets 

Ничто не подготовит вас к работе на рынках лучше, чем трейдинг на демо-счете – безрисковый режим торговли, позволяющий разобраться и лучше прочувствовать рынки. Всегда полезно погружаться сначала в демо-торговлю, а только потом заниматься реальным трейдингом. Нажмите на баннер ниже, чтобы открыть бесплатный демо-счет уже сегодня! ▼▼▼  

Продолжайте свое обучение на Форекс

О нас: Admiral Markets 

Admiral Markets – глобальный, удостоенный множества наград, регулируемый брокер Forex и CFD, предлагающий торговлю более чем 8000 финансовыми инструментами на самых популярных торговых платформах в мире: MetaTrader 4 и MetaTrader 5. Начните торговать сегодня

Этот материал не содержит и не должен трактоваться как содержащий рекомендации и советы по инвестированию, предложение или просьба о любых сделках с финансовыми инструментами. Обратите внимание, что такой торговый анализ не является надежным индикатором для любой текущей или будущей торговли, поскольку обстоятельства могут меняться со временем. Прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения, вам следует обратиться за советом к независимым финансовым экспертам, чтобы Вы поняли все риски

Avatar-Admiral Markets
Admiral Markets Единое решение для расходования, инвестирования и управления вашими финансами

More than a broker, Admiral Markets is a financial hub, offering a wide range of financial products and services. We make it possible to approach personal finance through an all-in-one solution for investing, spending, and managing money.